Finance d'entreprise - TEC116

Objectifs

Objectifs pédagogiques :
UE 6 - FINANCE D’ENTREPRISE
Savoir interpréter les documents de synthèse : savoir calculer les soldes intermédiaires de gestion, la capacité d'autofinancement et le bilan fonctionnel ainsi que les ratios d'analyse. Savoir calculer les rentabilités économiques et financières et mettre en évidence l'effet de levier financier. Savoir construire et interpréter un tableau de financement. Savoir construire et interpréter un tableau de flux de trésorerie. Savoir comparer des flux dans le temps (actualisation ou capitalisation). Savoir déterminer le besoin en fonds de roulement normatif. Savoir calculer les flux de trésorerie économiques d'un projet d'investissement et savoir choisir le projet d'investissement le plus adapté au contexte. Savoir calculer le coût des ressources engagées par une entreprise. Comprendre les grands principes du fonctionnement du marché financier. Savoir construire et interpréter un bilan financier. Savoir construire un plan de financement. Savoir construire un budget de trésorerie. Savoir intégrer les placements à court terme et les crédits à court terme dans un budget de trésorerie. Savoir arbitrer entre les rentabilités et les risques des actions.

Programme

Partie 1. Le diagnostic financier des comptes sociaux
Titre 1. La démarche de diagnostic
Titre 2. L'analyse de l'activité
Titre 3. L'analyse de la structure financière
Titre 4. L'analyse de la rentabilité
Titre 5. L'analyse par les ratios
Titre 6. L'analyse par les tableaux de flux
Titre 7. Le diagnostic financier
 
Partie 2. La politique d'investissement
Titre 1. La valeur et le temps
Titre 2. La gestion du besoin en fonds de roulement d'exploitation
Titre 3. Les projets d'investissement
 
Partie 3. La politique de financement
Titre 1. Les modes de financement
Titre 2. Les marchés financiers
Titre 3. Les contraintes de financement
Titre 4. La structure de financement
Titre 5. Le plan de financement
 
Partie 4. La trésorerie
Titre 1. La gestion de la trésorerie
Titre 2. Le financement des déficits de trésorerie de court terme
Titre 3. Le placement des excédents de trésorerie en produits bancaires et financiers